Налоги на доходы от инвестиций в 2026 году: как платить и на чем можно сэкономить

Когда нужно платить НДФЛ

Инвесторы, если они получают доход, должны платить НДФЛ — налог на доходы физических лиц. Этим налогом облагаются все сделки, которые принесли доход на индивидуальном инвестиционном счете (ИИС) или брокерском счете. НДФЛ необходимо платить с дивидендов, купонных выплат и дохода от операций с финансовыми инструментами. Если по итогам календарного года инвестор не получил прибыли, налог платить не нужно.

Например, инвестор в начале года купил акцию и к концу года она подорожала. В этом случае он может ее продать и зафиксировать доход — тогда инвестор обязан заплатить налог от разницы между доходом от продажи акции и расходами на ее приобретение. Если же инвестор уверен, что акция еще подорожает и решает не продавать ее, то фактического дохода нет — значит налог платить не нужно.

В России для доходов от инвестиционной деятельности действует двухступенчатая шкала налогообложения:

13% — для дохода до 2,4 млн рублей в год.
15% — для дохода от 2,4 млн в год.

Как платить налог на доход по акциям

Налоги от сделок с акциями удерживает брокер.

Если компания-эмитент зарегистрирована в России, то инвестор заплатит налог с дохода от купли-продажи ее ценных бумаг и столько же — с дохода по дивидендам. Если компания иностранная, то инвестор заплатит налог от купли-продажи ее ценных бумаг, но в рублевом эквиваленте, а не в валюте сделки.

Например, 10 июля 2025 года инвестор купил 1 акцию за 10 долларов при курсе Банка России 1 доллар = 78 рублей. 19 марта 2026 года он продал эту акцию за 11 долларов при курсе = 86 рублей. Налог инвестора будет равен (11 * 86 ー 10х78) * 13% = 21,58 рубля

Как платить налог с российских облигаций

Купонный доход и положительный доход от продажи и погашения облигаций облагается налогом 13% или выше в зависимости от совокупного размера дохода инвестора.

Муниципальные облигации и облигации субъектов РФ не облагаются налогом в период до 2027 года.

Налог на купонный доход можно не платить, если покупать облигации на ИИС-3 или ИИС-2 и воспользоваться вычетом типа Б. До закрытия ИИС одного из двух старых типов (открытых до 1 января 2024 года) брокеру неизвестно, какой тип вычета выбрал инвестор, поэтому брокеры могут удержать налог по купонам при их поступлении.

Если инвестор выберет вычет Б, при закрытии ИИС он сможет вернуть сумму удержанного НДФЛ. ИИС-3 объединяет льготы каждого из старых ИИС и дает инвесторам возможность ежегодно возвращать НДФЛ за пополнение счета и при этом не платить налог с прибыли при его закрытии.

Как платить налог с еврооблигаций и облигаций в юанях

Сумма купона в валюте пересчитывается в рубли по официальному курсу Банка России на дату фактического поступления денег на счет. Брокер самостоятельно удерживает налог, который начисляется на:

Положительный доход от продажи и погашения облигаций.

Рост курса валюты за период с даты приобретения бумаги до даты ее продажи.

Например, инвестор купил еврооблигацию за 1 000 долларов при курсе рубля 70 за 1 доллар и продал за 1 000, но при курсе рубля 80 за 1 $. Налог в этом случае составит (80 000 ー70 000) * 13% = 1300 рублей.

Как платить налог с валюты

Если инвестор совершает операции купли-продажи валюты на брокерском счете, то в этом случае брокер также будет выступать в качестве налогового агента. Налогом облагается только положительный финансовый результат за календарный год.

Если на счете инвестора не хватает средств для уплаты налога, то брокер не удержит налог, а передаст сведения в ФНС. Налоговая начислит налог и пришлет инвестору уведомление об оплате. Подавать декларацию в любом случае не требуется.

Как сэкономить на налогах: вычеты и льготы

Несмотря на то, что все доходы инвесторов облагаются налогом, есть несколько вариантов вернуть часть денег или снизить сумму уплачиваемого налога.

Налоговый вычет по ИИС

Владельцы ИИС имеют право на льготы от государства — получение налоговых вычетов.

Налоговый вычет типа А — вычет с суммы, внесенной на ИИС за календарный год. Максимальная сумма вычета составляет 52 000 рублей. Эти деньги налоговая возвращает на банковский счет. Этот тип вычета подойдет инвесторам, имеющим официальный доход, по которому удерживается НДФЛ.
Налоговый вычет типа Б — освобождение от уплаты НДФЛ с дохода по ИИС. Инвестор получит всю сумму дохода без удержания налога. Этот вариант подойдет для инвесторов, у которых нет официальных доходов. Вычет не распространяется на доходы, полученные в виде дивидендов на ИИС, — с них налог будет удержан.
В январе 2024 года на смену ИИС с вычетом типа А и Б пришел ИИС-3, который совмещает оба типа вычетов. Инвесторы, которые открыли ИИС с типами вычетов А и Б до 31 декабря 2023 году могут продолжать ими пользоваться. При этом ИИС 3-го типа нельзя использовать совместно с действующими ИИС-1 и ИИС-2.
Минимальный срок владения ИИС-3 для получения каждого из видов вычетов составляет 5 лет для счетов, открытых до 2027 года. Для открытых в 2027 — 6 лет, и далее минимальный срок будет увеличиваться на год, пока не составит 10 лет для счетов, открытых в 2031 и позже. Инвесторам разрешается зачесть срок владения ИИС с вычетом типа А и Б на ИИС-3, но в размере не более трех лет.

В отличие от ИИС типа Б по ИИС-3 сумма вложений, на доходы от которых инвестор может не платить налог, составляет максимум 30 000 000 рублей.

ЛДВ — льгота на долгосрочное владение

Это налоговый вычет для тех, кто продает бумаги, которые находились в собственности не менее трех лет. Положительный финансовый результат, полученный при продаже или погашении ценных бумаг, освобождается от обложения НДФЛ.

За каждый год владения ценными бумагами государство дает налоговый вычет в размере 3 млн рублей. Таким образом, за три года вычет составит 9 млн рублей, за четыре года — 12 млн рублей и так далее.

С 1 января 2025 года начали действовать новые условия для получения льготы на долгосрочное владение:

ЛДВ распространяется только на ценные бумаги компаний стран ЕАЭС, которые обращаются на российских биржах. Если трехлетний срок владения ценными бумагами истек после 1 января 2025 года, то инвестор не сможет оформить льготу.
Льготу на долгосрочное вложение нельзя будет получить за ценные бумаги, которые инвестор купил на ИИС, а затем перевел на свой брокерский счет.

Льгота на долгосрочное владение ценными бумагами компаний из инновационного сектора экономики

Если инвестор решит вложиться в ценные бумаги высокотехнологичного сектора экономики, он может воспользоваться льготой ЛДВ-РИИ. Она подразумевает полное освобождение от НДФЛ дохода от торговых операций по таким бумагам.

Есть несколько условий для получения льготы:

Акции куплены не ранее 1 января 2015 года.
Акции находятся в непрерывном владении не менее 1 года, если они были куплены до 1 января 2023 года.
Акции находятся в непрерывном владении не менее трех лет, если они куплены после 1 января 2023 года.
Акции включены в перечень ценных бумаг высокотехнологичного сектора Минэкономразвития.

Учет убытков прошлых лет

Если в предыдущем отчетном периоде инвестор понес убытки на рынке ценных бумаг, то в следующем можно уменьшить налогооблагаемую базу на сумму этого убытка. Так, учесть убытки можно в течение 10 лет, для этого нужно подать в налоговую декларацию 3-НДФЛ. После подачи декларации деньги вернут в течение 4 месяцев.

Кратко

С любых доходов от торговли ценными бумагами на ИИС или брокерском счете необходимо платить налоги. Размер налога составляет 13% при сумме дохода до 2.4. млн и 15% для суммы от 2.4 млн и выше.
Брокер сам рассчитывает и удерживает налог из остатка денег на брокерском счете инвестора, но если денег на брокерском счете не хватит, налог придется заплатить самостоятельно.
Если инвестор пользуется ИИС, он может оформить вычет с суммы, внесенной на счет за год, или освободить от налога сумму дохода по счету. ИИС 3-го типа, который заменил ИИС двух старых типов, объединяет эти вычеты.
Доход по брокерскому счету можно освободить от налогов с помощью льготы на долгосрочное владение ценными бумагами (ЛДВ). Для этого ценные бумаги должны находиться в собственности инвестора не менее трех лет.